वित्तीय उद्योग नियामक प्राधिकरण (एफआईएनआरए) अमेरिका में सबसे बड़ा स्वतंत्र प्रतिभूति नियामक है। उनका जनादेश प्रतिभूति उद्योग को निष्पक्ष व्यवहार संचालित करने और ईमानदार आँकड़े प्रदान करने के माध्यम से अमेरिकी लोगों की रक्षा करना है। एफआईएनआरए के अनुपालन के लिए, ब्रोकरेज फर्मों को स्टॉक मार्केट में सटीक और सूचित निवेश करने के लिए आवश्यक पारदर्शिता के साथ फिन्रा और अमेरिकी निवेशकों दोनों को प्रदान करने के लिए कई चीजें करनी चाहिए।
पर्यवेक्षी नियंत्रण के सिद्धांतों को पहचानें
सभी प्रतिभूति फर्मों के पास पर्यवेक्षी नियंत्रण की एक प्रणाली होनी चाहिए ताकि यह सुनिश्चित हो सके कि धन का कोई दुरुपयोग नहीं हुआ है या संख्याओं की हेराफेरी नहीं हुई है। पारदर्शिता बिल्कुल महत्वपूर्ण है, इसलिए सिद्धांतों के साथ एक फर्म जो एक पर्यवेक्षी नियंत्रण की प्रणाली को स्थापित करने, बनाए रखने और लागू करने के लिए उपयोग करेगी। इन पर्यवेक्षी प्रक्रियाओं को उनकी उपयुक्तता सुनिश्चित करने के लिए नियमित आधार पर परीक्षण करने की आवश्यकता होगी। दोनों जो उनका परीक्षण करेंगे और जब परीक्षण किया जाना है तो उन्हें एफआईएनआरए को सूचित किया जाना चाहिए।
वार्षिक रिपोर्ट तैयार करना और प्रस्तुत करना
प्रत्येक प्रतिभूतियों की फर्म को किसी को निर्दिष्ट करने के लिए वार्षिक रिपोर्ट तैयार करने के लिए किसी को नामित करने की आवश्यकता होती है, जिसमें पर्यवेक्षी नियंत्रणों की फर्म की पूर्वोक्त प्रणाली, उन प्रक्रियाओं की समीक्षा का सारांश और प्रक्रियाओं में कोई महत्वपूर्ण परिवर्धन या संशोधन दोनों शामिल हैं। ये रिपोर्ट अंतिम रिपोर्ट की तारीख के एक साल बाद के बाद एफआरआरए को प्रस्तुत की जानी चाहिए। ये रिपोर्ट एफआईएनआरए को एक व्यक्तिगत फर्म द्वारा की गई सभी पर्यवेक्षी कार्रवाइयों के संक्षिप्त सारांश के साथ प्रदान करते हैं, जिससे उन्हें फर्म की नियंत्रण नीतियों में विसंगतियां या कमजोरियां दिखाई देती हैं।
प्रबंधकों और उच्च-दांव उत्पादकों की पहचान करें
कंपनी के भीतर काम करने वाले किसी भी प्रबंधक को केवल स्वीकृत, योग्य व्यक्तियों को प्रत्येक व्यक्तिगत प्रतिभूति संगठन के भीतर काम करने के लिए फिनारा की पहचान करनी चाहिए। यह एक सुरक्षा और जवाबदेही मुद्दा है जो किसी भी चीज़ से अधिक है। अधिक महत्वपूर्ण है एफआरआरए की आवश्यकता है कि सभी उत्पादक प्रबंधक (प्रबंधक स्टॉक खरीदने और बेचने वाले) जो किसी दिए गए स्टॉक के 20 प्रतिशत तक बेचने के लिए योग्य हैं, को ऊंचा पर्यवेक्षण के तहत होना चाहिए। वास्तविक "बढ़े हुए पर्यवेक्षण" प्रक्रियाओं को मामला-दर-मामला आधार पर अनुमोदित किया जाता है और कार्यान्वयन से पहले अनुमोदन के लिए अंतिम रूप में प्रस्तुत किया जाना चाहिए। आवश्यकता का उद्देश्य बस किसी भी दलालों के लिए एक अतिरिक्त स्तर सुनिश्चित करना है ताकि किसी भी समय स्टॉक मार्केट की महत्वपूर्ण मात्रा को नियंत्रित किया जा सके।
राज्य की समीक्षा और पर्यवेक्षण प्रक्रिया
पर्यवेक्षी नियंत्रण प्रक्रियाओं के समान, एफआईआरए को तीन अलग-अलग मुद्दों की निगरानी और पुष्टि करने के लिए प्रतिभूति फर्मों की आवश्यकता होती है कि वे कब और कैसे तीन अलग-अलग मुद्दों की निगरानी करेंगे और पुष्टि करेंगे: पहला, ग्राहकों से तीसरे पक्ष या बाहर के फंड और प्रतिभूतियों का प्रसारण हिसाब किताब; दूसरा, कोई भी ग्राहक परिवर्तन या पता; और तीसरा, निवेश उद्देश्यों के किसी भी ग्राहक परिवर्तन। ये अंतिम नियम छायादार वित्तीय व्यवहारों के विरुद्ध निगरानी और बचाव का एक अतिरिक्त स्तर है, जिसमें मनी-ऑफ-मनी मनी हैवंस को हस्तांतरित करना शामिल है।
